课程定位

面向公司管理层及财务、投资、资金职能，通过境内外资本市场与企业案例理解不同阶段的投融资代价、匹配关系及风险监控。

学习收获

• 拓展财富管理国际视野及以资本运作发展企业的思路。
• 学习投资项目评估工具与分析方法，支持投资决策。
• 认识不同融资方式的场景与代价，联系企业战略选择融资方法。
• 建立投融资整体认识，学习风险防范工具。

课程特色

• 投资部分覆盖五类股权投资、三种业务分拆、两大股权投资分类，以及混合制、不良资产、PPP、债转股等应用主题。
• 风控联系交易架构、投资模式与项目流程的三不同、中企四不足及投后管理，结合项目案例研讨风险。
• 融资部分区分债权、股权、三类投资基金、海内外IPO及产融结合，再讨论估值、回报期望、综合资金成本与边际成本。

课程模块

第一模块：做好投融资决策的基石

• 1.投资者与融资的关系
• -投资融资活动对公司发展的影响
• -投资与融资的相互定位
• -投融资与企业价值
• 2.新常态下中企的投融资风险
• -宏观三大风险因素的新趋势以及对公司决策的影响
• -在华资企业面临的经营挑战
• -中企投融资所面临的问题

第二模块：企业投资活动与风险控制

• 1.企业投资模式
• -内生及外延模式
• -两种投资模式对公司业务的影响
• -中企在两种投资中的挑战
• 2.内生投资方法
• -不同投资模式对应的风险因素
• -公司业务不同阶段的决策
• -中企在内生投资方面的失误及其影响
• 3.外延投资
• -外延投资对公司战略发展的价值所在
• -五类重要的股权投资模式，详细介绍其特点及风险
• -相应的投后管理模式和挑战
• -三种业务分拆的战略选择
• -投后管理的重要性
• 4.两种股权投资分类
• -股权投资的两大分类和差别、投资者与标的公司股东的期望
• -中国特色的并购基金
• -中企在两种模式中的投前投后的常见错误
• 5.股权投资推动中企改革
• -针对混合制经营、不良资产、PPP、债转股等的运用
• 6.投资风险管控
• -投资战略规划与业务
• -交易架构的创意
• -投资模式与项目管理流程的“三不同”、与中企常见的“四不足”
• -融资对投资的影响

第三模块：公司融资活动与风险控制

• 1.公司融资综述
• -内部融资与外部融资及不同的战略模式和管理
• -公司业务发展投资不同需求与融资证券种类的选择
• 2.企业融资类别及风险管理
• -债权融资
• 债权融资的不同分类、优劣和风控、及对投融资和 财务战略 的影响
• 债权融资的选择与投资项目的匹配性
• 债权融资的成本监控与管控机制
• 中国债权融资的新形式及其探讨（互联网金融、民间融资、不良资产等）
• -股权融资
• 两种常见的股权融资的差异、渠道与利弊
• 企业股权融资的战略选择需要和注意事项
• 投资基金三种分类及公司阶段性需求
• 其他不同性质的投资基金
• 海内外融资（国内与海外IPO）趋势与风险
• 产融结合的战略型融资类别与运用
• 讨论：股权融资模式如何与中企改革的配套
• 3.财务和估值对投融资的影响
• -影响估值的要素
• -估值对投资及融资的影响
• -控制投资回报期望
• -融资成本管理
• 影响公司综合资金成本的因素
• 边际成本的定义、分析与风险预防
• 财务风险监控及对估值影响

适合人群

董事长、总裁、总经理、副总经理等公司管理层；财务总监、投资总监；财务经理、投资经理、资金经理及其相关部门人员

师资信息

程老师，美国康奈尔大学工商管理硕士，具有美国注册会计师（CPA，USA）资格，拥有20多年在中国、美国、香港、欧盟、日本、拉美工作学习经历，曾任世界百强企业并购与业务发展总监，负责业务拓展、收购和合资项目，具有跨国公司及合资企业管理经验，服务过通用电气、霍尼韦尔、法国巴黎银行、中银香港、美国法玛西亚制药等。职业领域涵盖医药生物、自动化控制、机械、能源、银行、高科技与管理咨询，实践包括并购、投融资、战略规划、财会管理、分析估值、风控及内控内审，研究国际政经宏观变化对企业发展的影响，熟悉国际化管理、融资上市、国外资本市场，以及国外投资者和公司对华投资与管理的考虑，具有中外项目谈判、日常营运与管理沟通经验。培训咨询客户包括宝钢、中石化、上海电气、东方电气、东风汽车、中银香港、海航、沈阳机床、新澳、协鑫、迈瑞、奇瑞、五菱、北控、方正科技、微创医疗、延长石油、深能源、上海电力、云南能源投资、西安投资集团、安登齿科、昆山国投、悦达、金川、粤港水务；外企包括霍尼韦尔、辉瑞、法玛西亚、奥的斯、南德集团、采埃孚，并有杭州下城区等政府服务经历。课堂注重互动和启发，可针对学员所供实际项目进行现场分析。上述为个人历史经历，当期师资以正式通知为准。

课程咨询与报名

了解本期课程安排、师资及报名事项，请联系新中华学习网：400-061-6586，也可使用本页下方的报名咨询表。具体开课安排以正式通知为准。

温馨提示：本文内容根据课程内容整理，各模块实际讲授内容由授课老师根据学员情况灵活调整，最终以课堂授课为准。