课程定位

面向公共项目、投资平台、建设及专业服务人员，以政策文件和案例研究基础设施投融资、特许经营与存量资产。所涉法规政策按文件年份开展教学，具体适用应结合当期有效规定核实，不提供投资回报保证。

学习收获

• 学习PPP机制及项目实施要求，研究存量项目处理与隐性债务风险识别。

课程特色

• 围绕政策、财政金融、项目模式、资产盘活及法律运作安排案例研讨，具体授课分工以当期通知为准。

课程模块

一、投融资文件与项目实务

• 围绕2023年可研报告大纲、PPP存量分类91号文、新机制115号文及2022年盘活资产19号文，研讨文件内容与项目应用。

二、财政金融与基建投融资

• 梳理国内基建投融资和财政金融政策脉络、公共项目变化，比较国际建筑业及国际项目融资模式的发展。

三、政府投融资模式

• 区分PPP、PFI与特许经营，联系国际惯例、TOD/EOD/ROD等XOD模式，以及F+EPC、投资人+EPC的合规问题。

四、PPP机制与特许经营设计

• 分析背景、适用领域、模式、审批监管及政府投资与企业投资核准备案衔接，区分投资支持、政府付费和可行性缺口补助。
• 研究使用者付费项目策划、收益路径、财政支持、城投平台参与及公司股权治理。

五、存量分类与全生命周期

• 识别隐性债务、存量认定及处理原则，讨论经营期限、收益分成、调价、方案评价和协议核心条款。
• 联系民间投资、运营评价、PPP+EOD及实施步骤，厘清参与方职责、落地条件和重难点。

六、基础设施资产盘活

• 研究盘活背景、七种方式及前期手续合规要求，分别讨论REITs与PPP盘活实务。

七、基础设施REITs

• 梳理概念特征、政策导向、发行条件和底层资产筛选，联系PPP机制与不同行业项目关注点。

八、地方政府专项债

• 区分置换、新增、再融资和自求平衡等类别，研究城投参与、领域筛选、资本金、申报评估与发改财政审核。
• 联系还款来源、收益、打包策划及审计风险，讨论区域发展、环保、交通水利、市政、医院高校和乡村振兴案例。

九、EOD策划与案例

• 围绕2023年实施导则，讨论边界、主体、资金、收益、运营和入库，联系市场化收支、政企权责及投建一体化。
• 比较水环境、矿山修复、文旅、城市更新和片区开发，研究PPP组合、存量盘活及政策性金融支持。

十、PPP与特许经营法律运作

• 研讨存量整改、再谈判、工程合同变更、退出争议，公司设立、出资治理、股东失权与有限责任。
• 联系民法典及诉讼制度讨论协议性质、违法行为与效力、风控及EOD导则重点。

适合人群

经济、财政、发改、交通及市政等部门人员，城投等平台、金融机构、公共项目业主、建设总包、全过程咨询及法律审计专业人员。

师资信息

师资名单包括王守清、伍迪、冯珂、宋茜。王守清具有清华大学建设管理系退休教授、博导及PPP和基建投融资教研经历；伍迪从事基础设施项目管理、REITs、PPP与存量资产研究咨询；冯珂参与PPP研究、项目策划、评审与谈判，并著有相关实务问答；宋茜具有城市建设法务、基础设施投资一线管理六年及投融资运作、风险管理咨询十余年经历。名单不代表四位老师共同授课，具体授课及分工以当期正式通知为准。

课程咨询与报名

了解本期课程安排、师资及报名事项，请联系新中华学习网：400-061-6586，也可使用本页下方的报名咨询表。具体开课安排以正式通知为准。

温馨提示：本文内容根据课程内容整理，各模块实际讲授内容由授课老师根据学员情况灵活调整，最终以课堂授课为准。